PS5’ten daha pahalı 64GB DDR5 bellek: DRAM arz sıkıntısı nedeniyle fiyat 600 doları aştı

• Yapay zeka talebindeki patlama dünya genelinde bellek ve depolama tedarikini tüketirken, tüketicilere yönelik DDR5 RAM fiyatları tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaştı
• G.Skill’in Trident Z5 Neo 64GB(6000MT/s) kiti şu anda 599,99 dolar seviyesinde; bu da PS5 Slim’den 200 dolar daha pahalı, PS5 Pro’dan ise 50 dolar daha ucuz olduğu anlamına geliyor
• Yalnızca iki ay önce 220 dolardan 640 dolara yaklaşık %190 yükseldi ve Black Friday indirimi uygulanmasına rağmen hâlâ 600 dolar seviyesinde
• Yapay zeka projelerine yönelik talebin yoğunlaşması nedeniyle üretim hatları kurumsal müşterilere öncelikli ayrılıyor; tüketici pazarındaki DRAM ve NAND arz yetersizliğinin 2026’ya kadar sürmesi bekleniyor
• HDD kıtlığı ve SSD talebindeki sert artış gibi depolama tarafındaki genel arz sıkıntısı yayılırken, bunun PC bileşenleri pazarının geneli üzerinde uzun vadeli etki yaratması bekleniyor

---

DDR5 bellek fiyatlarındaki sert yükselişin durumu

• DDR5 RAM, en yeni Intel ve AMD sistemleri kurmak için gerekli temel bileşenlerden biri ve son dönemde fiyatı hızla yükseldi
  • G.Skill Trident Z5 Neo 64GB(6000 MT/s) kiti Newegg’de 599,99 dolara satılıyor
  • Bu fiyat PS5 Slim’den 200 dolar daha pahalı, PS5 Pro’dan ise 50 dolar daha ucuz seviyede
• Söz konusu fiyat Black Friday’deki %6 indirim uygulanmış hali; normal satış fiyatı ise 640 dolar
  • Yalnızca birkaç ay önce Corsair Dominator Titanium 64GB sınırlı sürüm 349 dolar, standart sürüm 299 dolar, diğer 64GB kitler ise 140 dolar seviyesindeydi
• Fiyat takip verilerine göre Trident Z5 Neo, Eylül’de 220 dolardan Kasım’da 640 dolara çıktı; bu da yaklaşık %190’lık bir sıçrama anlamına geliyor

Yapay zeka talebi ve DRAM arz sıkıntısı

• Fiyat artışının zamanlaması, yapay zeka patlamasının tetiklediği bellek talebindeki büyük artışla örtüşüyor
  • Yapay zeka projelerine yönelik sunucu ve veri merkezleri, DRAM ve NAND üretim hatlarını kapmış durumda
  • Tüketici ürünlerine ayrılan tedarik azaldıkça fiyat artışı baskısı sürüyor
• Uzmanlar, DRAM ve NAND arz kısıtlarının 2026’ya kadar süreceğini öngörüyor
  • Büyük teknoloji şirketlerinin AGI (genel yapay zeka) geliştirmeyi sürdürmesiyle talebin artmaya devam etmesi bekleniyor

Depolama pazarına zincirleme etkiler

• HDD kıtlığı daha da şiddetlenirken, bazı pazarlarda microSD kartlar alternatif olarak kullanılmaya başlanmış durumda
  • Yüksek kapasiteli nearline HDD’lerde 2 yıla varan backorder oluştu
  • Bunun sonucunda QLC SSD talebi hızla artıyor; dağıtıcılar ise bellek ve anakart paket satışlarıyla karşılık veriyor
• Valve’ın yeni nesil Steam Machine’i de DRAM krizi dönemine denk gelen üretim nedeniyle beklenenden daha yüksek üretim maliyetleriyle karşı karşıya kaldı

Bellek pazarının döngüsel yapısı

• Bellek sektörü, arz fazlası ve arz sıkıntısının tekrarlandığı döngüsel bir yapıya sahip
  • Birkaç yıllık aşırı arzın ardından, bir sonraki döngüde arz yetersizliği ortaya çıkıyor
• Mevcut yüksek fiyat ortamı sürse bile, 2027 civarında DDR5 fiyatlarının yeniden düşebileceği belirtiliyor

Topluluk tepkileri

• Bazı kullanıcılar, “bir ay önce satın aldıkları belleğin fiyatının %300 arttığını” söyleyen örnekler paylaştı
• “Yapay zeka, elektronik fiyatlarını yükseltip para kazanıyor” şeklinde yorumlar da görüldü
• Diğer kullanıcılar ise “fiyatların düşmesi için hem tüketicilerin hem şirketlerin alımı durdurması gerektiğini” savundu
• Buna karşılık, “üreticilerin aslında tüketici talebinin düşmesini istediği ve daha kârlı kurumsal pazara odaklanmaya çalıştığı” yönünde karşı argümanlar da dile getirildi
• Genel olarak, yapay zeka sektörünün bellek fiyatlarındaki yükselişin başlıca nedeni olduğu görüşü yaygınlaşıyor

[GN⁺]

Hacker News görüşleri

• Bellek üreticilerinin uzun süredir kârlılık sınırında faaliyet gösterdiğini düşünüyorum
  Samsung, Micron gibi markalar arasındaki fark çoğunlukla hız aşırtma düzeyinde ve kullanıcıların büyük bölümü sadece kararlılık istiyor
  Bu arz sıkıntısı uzun vadeli sözleşmeleri teşvik edip yeni fab yatırımlarına yol açarsa herkes için faydalı olabilir
  Çin menşeli DRAM’in yeniden denenmesi de mümkün. LLM ve robot sensör verisi eğitimi arttıkça bellek talebi büyümeye devam edecek; üretim artışının yanında yazılım verimliliği de gerekecek

  • DRAM’in büyük bölümü zaten üreticilerle yapılan sözleşmeler temelinde alınıp satılıyor
    Üreticiler piyasa fiyatı dalgalanmalarına uyum sağlamak için fazla uzun vadeli sözleşmelerden kaçınmak istiyor
    Newegg gibi yerlerdeki fiyatlar sadece spot fiyat ve büyük alıcılar sözleşme fiyatlarıyla hareket ediyor
    Samsung ile SK Hynix zaten Çin’de DRAM fabları işletiyor ve tamamen yerli tasarımlı DRAM de geliştiriliyor
  • Bu krizi tetikleyen unsurlar yapay zeka talebindeki patlama ve Samsung’un üretiminin bir bölümünü durdurması oldu
    Samsung muhtemelen fiyat artışından çok da rahatsız değildir. Her hâlükârda daha fazla faba ihtiyaç var
  • 1980’lerden 2010’lara uzanan bilgi işlemin demokratikleşmesi sona ermiş gibi ve yapay zeka çağı bizi yeniden kaynak yoğunlaşmasına götürüyor
    Artık sıradan kullanıcıların RAM, GPU, elektrik gibi kaynaklara erişimi azalıyor ve bilgi işlem büyük şirketlerin kontrolüne giriyor
    O(N) karmaşıklığını azaltan türden bir yenilik gelmesini umuyorum
  • Üreticilerin masum mağdurlar olduğu fikrine katılmıyorum
    Geçmişteki DRAM price fixing scandal bunu gösteriyor
  • DRAM zaten doğası gereği bir emtia (commodity) ve spot fiyatı var
    TrendForce DRAM Spot Price üzerinden görülebilir

• Üst seviye ekran kartı fiyatları zaten uçmuştu, şimdi RAM de aynı yoldan gidiyor
  İşten çıkarmalar ve ekonomik durgunluk sürerken CEO’lar yapay zekanın “yeteneklerini” övüyor ama gerçeklik tam tersini gösteriyor
  Sıradaki CPU olabilir. Üreticilerin daha kârlı ürünlere kayma ihtimali yüksek
  “Yapay zekanın getireceği bolluk” tam olarak nerede diye insan soruyor

  • Yapay zeka insanları ikame ederse sonuçta kimsenin tüketemeyeceği bir ekonomik yapı ortaya çıkacak
    Ucuz mallar varlıkların aşağı katmanlara akmasını sağlar ama şu an varlıklar veri merkezlerinde yoğunlaştırılmak isteniyor gibi görünüyor
    Bu ani fiyat sıçraması sarsıcı ama aynı zamanda 20. yüzyılda her neslin daha iyi yaşadığı düzenin bozulduğuna dair bir işaret gibi
  • Yapay zekanın ürettiği bolluk yapay zekanın sahiplerinin elinde. Ekonomik yapı içinde başka bir sonuç zaten beklenmezdi
  • Elektrik fiyatları da istisna değil. Benim elektrik faturam 3 yılda %50 arttı
  • Ekonominin umursadığı tek şey hisse fiyatları. Zengin değilsen zor bir dönem
  • RAM zaten arz-talep dalgalanmalarına göre sert yükselip düşen bir emtia
    2011 Tayland sellerinde HDD fiyatlarının sıçraması buna örnek
    Forbes yazısı

• 1982’de 64kbit DRAM’i $7’a satıyorduk, bir yıl sonra fiyatı $0.50’nin altına indi
  Bellek sektörü tam anlamıyla döngüsel bir sektör; patlama → fab genişletme → arz fazlası → zararına satış → tekrar

  • Bazen doğal afetler belli parçaların üretimini durdurunca fiyatlar bir gecede iki katına çıkabiliyor
    90’larda 4MB’den 32MB’ye yükseltme yapmak inanılmaz pahalıydı
  • Bu, klasik bir domuz döngüsü (pork cycle) örneği
    Wikipedia bağlantısı
  • Intel’in DRAM işinden çıktığı dönemi hatırlıyorum

• İki ay önce oğlumun ilk oyuncu PC’sini topladım; Black Friday’e kadar beklememekle iyi yapmışım
  DDR5’i önceden aldığım için ciddi tasarruf ettim

  • Ben de bugün kızımla birlikte PC topladım. i5 stokta yoktu, bu yüzden Ryzen 7 aldık ve DDR5 6000 16GBx2’yi £119’a satın aldım
    Birlikte toplayacak olmak heyecan verici
  • Yaklaşık bir ay önce ilk PC’mi topladım ve 64GB kiti $320’ye aldım. Şimdi $530 olmuş ve mağazada stok yok
  • Ben de daha önce almalıydım. 128GB istiyordum ama artık 64GB ya da 96GB ile yetinmem gerekecek gibi
  • Bir yıl önce G.SKILL 32GBx2’yi $204’e aldım, şimdi $600. İnanılır gibi değil
  • Beelink ser-8 64GB modelini $750’ye aldım, gelir gelmez stok bitti.
    Yeni model ise 32GB için $830’dan başlıyor

• PS5’in belleği 16GB GDDR6
  PlayStation 5 özellikleri dikkate alındığında, RAM fiyatı PS5’in 4 katına çıkmadıkça PS5 alıp 64GB elde etmeye çalışmak verimli değil
  Geçmişteki PS3 cluster gibi kullanımlar artık gerçekçi değil

  • 64GB, sıradan tüketici açısından üst seviye bir konfigürasyon. Çoğu kişi için 32GB (16GBx2) yeterli

• Apple’ın uygun fiyatlı MacBook’ları ve Valve’ın SteamOS tabanlı oyun cihazları fiyat rekabetine bağlı

  • Şu anki fiyat sıçramasını geçici arz sıkıntısı ile talep patlamasının çakışması olarak görüyorum
    Büyük üreticiler zaten sözleşmeli fiyatlardan alım yaptığı için spot fiyatlardan daha az etkileniyor
  • Apple’ın SoC’lerinde RAM doğrudan kalıba entegre olduğu için bu fiyat artışından neredeyse hiç etkilenmiyor
    Hatta PC üreticileri daha ağır darbe aldığı için Apple’ın konumu güçlenebilir

• RAM o kadar pahalılaştı ki artık “PS5 ne zamandan beri bir fiyat birimi oldu?” diye şaka yapılıyor

  • Oyun konsolları tüketicilerin aşina olduğu bir fiyat ölçüsü olduğu için karşılaştırma nesnesi olarak kullanıldı
    Eskiden konsol fiyatına yakın performansta PC toplamak mümkündü, şimdi ise RAM konsoldan daha pahalı
  • Bir iki aya PS5 otobüsten bile ucuz olabilir
  • Hatta PS5’in dolardan daha istikrarlı bir birim olduğu esprisi de yapılıyor
  • Bu sadece mecazi bir anlatım, yani DDR5 fiyatını sezgisel biçimde göstermek için kullanılan bir yazım tekniği
  • Londra otobüsünü kimse bireysel olarak satın almaz ama konsol fiyatını herkes bilir

• Bu fiyat patlamasının sebebi olarak sık sık yapay zeka gösteriliyor ama Windows 10 desteğinin sona ermesi nedeniyle artan PC yenileme talebi de etkili olabilir

  • Bellek üreticileri belki de Apple’ın yüksek fiyat politikasını görüp onu takip ediyordur
  • Geçmişte kurumsal dizüstü bilgisayar tamiri deneyimime göre, bellek yükseltmesinden çok tüm sistemin değiştirilmesi yaygındı
    Bu hipotez mantıklı olabilir
  • Yapay zeka talebi ile yenileme talebi, yani iki faktörün birlikte etkili olması çok muhtemel

• Bir yıl önce Crucial 96GB DDR5 kitini $224’e aldım, şimdi $592. Akıl almaz bir artış

  • Aynı kiti $592’ye aldım; ekimin başında sadece düşünüp sonra geç kaldığım için pişmanım
  • Şubatta DDR4 16GBx2’yi €65.98’e aldım, şimdi €186
  • Ağustosta $250’ye (AB’de) almıştım, $840’a çıkınca dizüstüyle birlikte iade ettim. PS5 elde tutmak daha iyi olurdu
  • Ağustosta 32GBx2’yi $150’ye aldım, şimdi $440. Büyük şans olmuş
  • 2023 Kasım’da 96GB 6400 kiti için 380 euro ödedim

• Görünüşe göre artık üst seviye PC’lerin değer kazanan varlıklara dönüştüğü bir döneme girdik